Фильм снят по мотивам одноимённой автобиографической книги Генриха Харрера, описывающей историю приключений австрийского альпиниста в Тибете в годы Второй мировой войны. В фильме сохранена только общая последовательность событий, многие подробности придуманы заново.
Генрих Харрер отправляется в Гималаи для восхождения на гору-семитысячник Нанга Парбат, оставив в Австрии беременную жену. При восхождении на вершину сходит лавина и группа возвращается в базовый лагерь, но Генрих бросает группу и продолжает восхождение. Носильщик-тибетец дарит ему карточку Далай-Ламы. Поняв, что восхождение невозможно, Генрих догоняет группу.
Ночью всю группу задерживают, как немецких граждан и интернируют в лагерь для военнопленных.
В плену Генрих ведет отсчёт времени по возрасту сына. Очень скучает по жене (Он неожиданно понял, что он ее любит!). Жена присылает ему документы на развод и сообщает, что скажет сыну, что отец погиб в Гималаях.
Харрер совершает четыре неудачных попытки побега, после чего присоединяется к остальным альпинистам, которые прорабатывают общий план побега. Покинув лагерь, Генрих уходит от группы, решив пробраться через горы в Тибет - страну, закрытую для иностранцев. В пути встречает товарища по экспедиции, руководителя группы Петера Ауфшнайдера и продолжают путешествие они уже вдвоём.
Со второй попытки пройдя в Тибет, беглецы направляются в Лхасу под видом паломников.
В Лхасе Генрих и Петер становятся гостями министра. Через некоторое время обоим поручают работу: правительство Тибета решило использовать их инженерные знания. В дальнейшем Генрих знакомится с десятилетним Далай-Ламой и становится сначала его учителем, а потом и другом.
Китай выставляет ультиматум Тибетскому правительству, начинается война. Винтовки и луки против автоматов и миномётов... Предательство... Тибет оккупирован Китаем.
Генрих возвращается в Австрию. Двенадцатилетний сын не хочет его видеть, но заканчивается фильм их совместным восхождением на очередную вершину.